¿Qué es una dimensión Y?
Las acciones Y son una clase de acciones institucionales que se ofrecen en fondos mutuos abiertos. Dirigida a inversores institucionales, la clase de acciones a menudo tiene una inversión mínima alta, a partir de alrededor de $ 25,000. Esta clase de acciones también ofrece el beneficio de cargos de carga limitados o nulos y tarifas anuales más bajas en general.
Puntos clave
- Una acción Y es una clase de acciones institucionales que se ofrece en fondos mutuos abiertos, con una inversión mínima alta, generalmente $25,000 o más.
- Estas acciones ofrecen una tarifa limitada o de carga gratuita, o una tarifa anual total comparativa más baja.
- Las acciones Y no están asociadas con tarifas de venta intermedias y generalmente no pagan tarifas de distribución o tarifas 12b-1 de los gastos del fondo, lo que permite que sus índices de gastos sean más bajos en general que otras clases de acciones.
- Si bien las acciones Y generalmente están reservadas para inversores institucionales, en algunos casos pueden permitir la inversión de inversores en planes de pensiones.
- Los fondos sin clases de acciones para la jubilación pueden permitir inversiones de fondos mutuos en acciones Y de planes de jubilación que buscan colectivamente invertir en el fondo.
Cómo funcionan las acciones Y
Las acciones Y son una alternativa a las acciones I, que se encuentran en la clase de acciones de fondos mutuos que se ofrecen más comúnmente a los inversores institucionales. Las acciones Y tienen funciones y características adaptadas a las instituciones.
Los altos requisitos mínimos de inversión son una de las características más distintivas de las acciones Y y otras clases de acciones institucionales. Las inversiones mínimas generalmente comienzan en $ 25,000 y pueden llegar hasta $ 5 millones. Por lo general, no se requieren cargos de venta para las acciones Y, lo que permite a los inversores institucionales comprar y vender acciones sin cargos adicionales.
Dado que las acciones Y no están asociadas con las tarifas de venta de corretaje, por lo general no pagan tarifas de distribución ni tarifas 12b-1 de los gastos del fondo. Sin tarifas 12b-1, los índices de gastos totales son más bajos en general que las otras clases de acciones del fondo, lo que es otro beneficio para los inversores institucionales.
Consideraciones Especiales
Si bien las acciones Y generalmente están reservadas para inversores institucionales, en algunos casos pueden permitir la inversión de inversores en planes de pensiones. La mayoría de los fondos mutuos tendrán clases de acciones de jubilación designadas con beneficios similares a las acciones institucionales.
Los fondos sin clases de acciones para la jubilación pueden permitir inversiones de fondos mutuos en acciones Y de planes de jubilación que buscan colectivamente invertir en el fondo. Esto puede brindar un beneficio significativo a los accionistas jubilados, quienes participarían en los ahorros de las tarifas más bajas de la clase de acciones.
Ejemplo de Acciones Y
Putnam Investments es un administrador de inversiones que ofrece acciones Y en muchos de sus fondos como clase de acciones principal para inversores institucionales. los Fondo de renta variable global de Putnam proporciona un ejemplo. El Fondo ofrece Acciones A, Acciones B, Acciones C, Acciones M, Acciones R, Acciones R6, Acciones T y Acciones Y.
La clase de acciones Y del Putnam Global Equity Fund no cobra cargos de venta iniciales ni finales. La clase de acciones tampoco cobra tarifas 12b-1, lo que le ayuda a tener uno de los índices de gastos anuales más bajos del fondo. El rendimiento de las acciones Y al 31 de marzo de 2022 también fue uno de los más altos del Fondo en los últimos cinco años, con un 8,92 %.
¿Cuánto cuesta comprar acciones de Y?
Muchas clases de acciones Y no tienen comisión para comprar las acciones, pero sí cobran una tarifa de gestión. Las clases de acciones Y tienden a tener un umbral mínimo de inversión alto, sin embargo, $ 25,000 o más.
¿Por qué mi asesor cambiaría mis acciones por acciones Y?
Los consultores pueden cambiar a acciones Y si hay un beneficio de ahorro de costos. Mientras tanto, los fondos mutuos pueden cambiar la clase de acciones de un fondo emitido, lo que se denomina reclasificación, si se cumplen ciertos requisitos.
¿Cuál es la diferencia entre las acciones F e Y?
Las acciones Y son una clase de acciones institucionales emitidas por fondos mutuos, que no deben confundirse con las acciones Y. Las acciones Y, a veces llamadas acciones Y, son recibos de depósito estadounidenses (ADR) que se negocian en el mercado de EE. UU. pero representan acciones extranjeras. Las acciones F son acciones extranjeras que se negocian en el mercado extranjero local.
