¿Qué es la tasa interbancaria?
La tasa interbancaria es la tasa de interés que se cobra a los préstamos a corto plazo entre bancos estadounidenses. Los bancos pueden pedir dinero prestado a otros bancos para asegurarse de que tengan suficiente efectivo para sus necesidades inmediatas, o prestar dinero cuando tienen exceso de efectivo disponible. El sistema de préstamos interbancarios es a corto plazo, generalmente de un día para otro y rara vez más de una semana.
El término tasa interbancaria también se refiere a la tasa de interés que se cobra cuando los bancos realizan transacciones al por mayor en moneda extranjera con bancos en otros países.
- La tasa interbancaria, también conocida como tasa de fondos federales, es el interés que se cobra sobre préstamos a corto plazo realizados entre instituciones financieras.
- El término «tasa interbancaria» también puede referirse a las tasas de cambio que pagan los bancos cuando intercambian divisas con otros bancos.
- En ambos casos, se trata de las tasas más bajas que se pueden encontrar en cada momento y están reservadas para las grandes entidades bancarias.
Cómo funciona la tasa interbancaria
Los reguladores federales requieren que los bancos mantengan suficientes reservas de efectivo para cumplir con los retiros diarios de sus clientes. Estas necesidades de liquidez generalmente se gestionan tomando prestado para cubrir cualquier déficit y prestando para ganar un interés modesto sobre cualquier excedente.
La tasa de interés ganada por el dinero del banco se basa en la tasa actual de los fondos federales. Esta tasa, también conocida como tasa interbancaria o tasa de un día, en realidad la establecen los propios bancos. No está «establecido» por la Reserva Federal per se, sino que está influenciado por la única tasa que la Reserva Federal realmente establece, que es la tasa de descuento. La Fed tiene un rango objetivo en el que intenta mantener los fondos federales dentro, pero en realidad no lo establece… Depende de los bancos involucrados en esa transacción.
La tasa de fondos federales es una herramienta que utiliza la Reserva Federal para aumentar o disminuir la cantidad de dinero en el sistema en general. Una tasa baja alienta a los bancos a endeudarse libremente, mientras que una tasa más alta desalienta dicha actividad.
En la crisis económica de 2008 que dio inicio a la Gran Recesión, el consejo recortó el rango de tasa objetivo entre 0% y 0,25% y lo mantuvo durante siete años para alentar la inversión y el endeudamiento. Una serie de aumentos modestos llevaron el objetivo a un rango de 2,25% a 2,5% en diciembre de 2018. Luego, en respuesta a las consecuencias económicas de la crisis de 2020, la Fed volvió a recortar las tasas cerca del 0%.
Esto no significa que un consumidor se beneficiará directamente de tarifas cercanas a cero. La tasa interbancaria solo está disponible para las instituciones financieras más grandes y de mayor reputación. Sin embargo, todas las tasas de interés para prestar o ahorrar dinero se basan en esa tasa de fondos federales clave, por lo que la tasa de una hipoteca o tarjeta de crédito se basará en la tasa de fondos federales más una prima.
Un consumidor nunca obtendrá la tasa interbancaria de un préstamo. La tasa más baja solo está disponible para las instituciones financieras más grandes y de mayor reputación.
La tasa interbancaria en moneda extranjera
La definición alternativa de la tasa interbancaria es relevante para el mercado interbancario, el mercado global utilizado por las instituciones financieras para comprar y vender divisas. En este caso, la tasa interbancaria o tasa de cambio interbancaria es el valor actual de cualquier moneda en relación con cualquier otra moneda. Las tasas fluctúan constantemente por fracciones cuando el mercado está abierto.
Los bancos realizan la mayor parte de esta negociación para administrar su tipo de cambio y el riesgo de tasa de interés, aunque también negocian en nombre de algunos grandes clientes institucionales.
La tasa interbancaria es lo que ve cuando compara dos monedas en una calculadora de moneda en línea. Al igual que con la tasa de interés interbancaria, los consumidores no obtendrán la tasa de cambio interbancaria cuando intercambien dinero. Obtendrán la tasa interbancaria, más una prima que representa la ganancia de la empresa que intercambia el dinero.
