¿Qué es una prima de margen de rendimiento (YSP)?
Una prima de margen de rendimiento (YSP) es una forma de compensación que un corredor hipotecario, actuando como intermediario, recibe del prestamista original por vender una tasa de interés a un prestatario que es más alta que la tasa nominal del prestamista para la cual califica el prestatario. A veces, se puede cobrar al YSP para cubrir los costos asociados con el préstamo, de modo que el prestatario no se vea atrapado por los costos adicionales.
Como resultado de la legislación aprobada en 1999, la prima del diferencial de rendimiento tenía que estar razonablemente relacionada con los servicios reales que el corredor hipotecario realiza para el comprador de la vivienda. La ley también exigía que la prima del diferencial de rendimiento se revelara en el formulario HUD-1 cuando se cierra el préstamo. El proyecto de ley de reforma financiera Dodd-Frank de 2010 luego prohibió por completo la prima del diferencial de rendimiento, una prohibición establecida para proteger a los consumidores después de la crisis financiera de 2008-2009.
Puntos clave
- Una prima de margen de rendimiento (YSP) es una tarifa adicional pagada a un corredor de hipotecas como compensación por colocar un préstamo de interés más alto con un prestatario.
- Todos los YSP se incluirán en el formulario HUD-1 presentado al cierre.
- La prima del diferencial de rendimiento es una de las muchas tarifas asociadas con la compra de una propiedad o casa.
- La legislación se aprobó en 1999, diseñada para proteger a los compradores de viviendas de tarifas exorbitantes sobre las primas de margen de rendimiento.
- En 2010, la Ley Dodd-Frank prohibió la práctica de YSP.
Cómo funcionó una prima de diferencial de rendimiento
Los corredores hipotecarios son compensados directamente por los prestatarios cuando el prestatario paga una tarifa de originación cuando el prestamista paga al corredor una prima de margen de rendimiento o una combinación de ambos. Si no hay una tarifa de originación, lo más probable es que el prestatario acepte pagar una tasa de interés superior a la tasa de mercado.
Pagar una tasa de interés superior a la del mercado para compensar a un corredor/prestamista hipotecario no es necesariamente algo malo para el prestatario, ya que puede reducir los costos iniciales de la hipoteca.
No existe una hipoteca 100% gratuita para el prestatario. Si un prestatario no paga los costos o tarifas de cierre, terminará pagando esas tarifas repartidas a lo largo de la vida del préstamo en forma de pagos mensuales ligeramente más altos.
Tenga en cuenta que si un prestatario planea mantener la hipoteca por un corto tiempo, pagar una tasa de interés relativamente alta puede ser más económico que pagar grandes tarifas por adelantado. Se debe realizar un análisis exhaustivo de costo-beneficio antes de firmar cualquier contrato.
Tasas a la par y corredores de hipotecas
La tasa nominal es la tasa de interés estándar que ofrece un prestamista hipotecario en función de los términos del préstamo y la solvencia del prestatario. Esta tasa está libre de cualquier ajuste como puntos de bloqueo, puntos de descuento (hipotecarios), tarifas o comisiones.
Cuando un comprador de vivienda decide trabajar con un corredor hipotecario independiente, el corredor podrá comparar préstamos de una variedad de bancos y compañías hipotecarias. Por su trabajo, el corredor recibirá una comisión. En lugar de recibir una comisión en efectivo, muchos corredores reciben una compensación en forma de prima de diferencial de rendimiento, que es un ajuste al alza de la tasa nominal. Cualquier ajuste realizado a la tasa nominal debe ser divulgado en el contrato de préstamo y acordado al cierre de los estados de liquidación (el formulario HUD-1).
