¿Qué es un premio en peligro de extinción?
Una prima retráctil es una tarifa periódica pagada por una póliza de seguro que continúa hasta que el valor en efectivo de la póliza crece lo suficiente como para cubrir la tarifa. En ese momento, la prima «desaparece» ya que los pagos ya no son necesarios, sino que están cubiertos por el valor interno de la póliza y el flujo de dividendos.
Puntos clave
- Una prima que desaparece permite que el titular de un seguro de vida permanente utilice los dividendos ganados en la póliza para pagar la prima requerida.
- Durante varios años, el valor en efectivo de la póliza crece hasta el punto en que el dividendo ganado es igual a la prima adeudada.
- Eventualmente, los pagos de dividendos pueden usarse para cubrir el costo de la prima y, como resultado, se dice que la prima «ha desaparecido».
- La mayoría de las veces, las primas no desaparecen tanto como disminuyen, y los dividendos cubren una mayor parte de la prima a lo largo del tiempo.
Cómo funciona una prima de fuga
Una prima de caducidad proporciona al titular de una póliza de seguro de vida la capacidad de pagar las primas con el dinero acumulado en la póliza en lugar de los pagos realizados por el titular de la póliza. La prima solo se desvanece en el sentido de que el titular de la póliza ya no tiene que pagarla de su bolsillo después de un período de tiempo.
Los fondos para los premios provienen simplemente de los dividendos generados por el dinero acumulado en la inversión. Esto permite que el titular de la póliza dedique el dinero que de otro modo necesitaría para las primas a otro uso más rentable. También garantiza que la cobertura de su seguro no caduque, ya que los pagos de las primas se realizan automáticamente.
Los consumidores interesados en pólizas con primas que se desvanecen deben prestar mucha atención a las matemáticas utilizadas para justificar la fecha en que las primas se desvanecerán. Para eliminar las primas, las inversiones subyacentes en la póliza deben mantener tasas de interés o dividendos suficientes para realizar los pagos.
Supuestos demasiado optimistas y premios al borde de la extinción
Históricamente, las primas que desaparecen han estado implicadas en esquemas de fraude de seguros en los que las aseguradoras han utilizado ilustraciones de ventas engañosas para engañar a los clientes potenciales haciéndoles creer que sus primas desaparecerían mucho antes de lo que realmente ocurrieron.
Las suposiciones poco realistas sobre las tasas de interés y los rendimientos de las inversiones pueden marcar una gran diferencia cuando un inversor intenta acumular suficiente capital para eliminar los dividendos en un umbral definido, que esencialmente describe el caso de la desaparición de una prima.
Las primas que desaparecen han sido controvertidas en el pasado cuando las compañías de seguros han sido demasiado optimistas sobre los posibles rendimientos futuros de las inversiones y cuándo desaparecerán las primas.
Ejemplo premium en peligro
Por ejemplo, considere una póliza de seguro de vida entera con una prima de $5,000. Para que la prima desaparezca, el valor en efectivo acumulado de la póliza debe eliminar un dividendo anual de $5,000. A una tasa de interés del 5 %, el valor en efectivo de la póliza tendría que llegar a $100 000 para eliminar la prima.
Consideraciones Especiales
Las pólizas de vida entera generalmente brindan un número de crecimiento anual mínimo junto con un número de crecimiento esperado que depende de cómo se desempeñe la cartera de inversiones de la compañía de seguros. La tasa de crecimiento mínima podría tardar mucho más en alcanzar el umbral necesario para que desaparezcan las primas, y eso solo funcionaría si la tasa de interés se mantuviera lo suficientemente alta como para mantener el umbral principal.
Dado que las primas no se desvanecen tanto como disminuyen los pagos de dividendos, los inversores inteligentes calcularán el costo total de una inversión de vida completa con primas que se desvanecen y lo compararán con opciones más baratas, como el seguro de vida a término, calculando el potencial alcista de la inversión de la diferencia. entre esas dos primas primas en otro vehículo de inversión.
