¿Qué es una nota de proveedor?
Una nota de proveedor es un préstamo a corto plazo que un proveedor hace a un cliente que está garantizado por bienes que el cliente compra al proveedor. Una nota de proveedor se clasifica como una forma de «financiamiento de proveedor» o «financiamiento de proveedor», que es un tipo de préstamo que generalmente toma la forma de un préstamo diferido realizado por un proveedor. Es más probable que los pagarés de proveedores se utilicen cuando un proveedor tiene más confianza en las perspectivas comerciales de un cliente que un prestamista tradicional (un banco).
Puntos clave
- Una nota de proveedor es un préstamo a corto plazo que un proveedor otorga a un cliente respaldado por los productos que el cliente compra al proveedor.
- Este tipo de arreglo se llama préstamo diferido y se usa a menudo cuando una empresa no puede pedir prestado la cantidad de capital que quiere de prestamistas más tradicionales.
- Estos tipos de préstamos a menudo tienen una tasa de incumplimiento más alta que las que ofrecen la mayoría de los bancos y, por lo tanto, ofrecen una tasa de interés más alta para compensar a los vendedores por el riesgo de incumplimiento de estos préstamos.
- Los préstamos de notas de proveedores a menudo están garantizados por el inventario vendido al comprador, pero también pueden estar garantizados por garantías sobre los activos comerciales o el flujo de caja del comprador.
- Los pagarés de proveedores varían en cuanto al tiempo que transcurre antes del vencimiento, pero generalmente se requieren de tres a cinco años para alcanzar el vencimiento total.
Comprender las notas del proveedor
Los pagarés de proveedores pueden ser una forma de financiación útil y conveniente, especialmente cuando los proveedores establecidos con bases de clientes diversas están aceptando compradores nuevos y más pequeños que generalmente tienen pequeñas cantidades de capital de trabajo para comprar bienes o inventario esenciales.
En algunos casos, los clientes pueden depender por completo de la financiación de la nota del proveedor para asegurar el inventario o el equipo vital. El uso de dicha financiación de proveedores puede facilitar que una empresa aumente el volumen de ventas y los ingresos, pero al hacerlo también se corre el riesgo de que los compradores a los que financia no paguen sus préstamos.
Los préstamos de notas de proveedores a menudo están garantizados por el inventario vendido al comprador, pero también pueden estar garantizados por garantías sobre los activos comerciales o el flujo de caja del comprador. El uso de una nota de proveedor generalmente denota una buena relación proveedor-cliente.
Términos de las notas del proveedor
Los pagarés de proveedores varían en términos de su tiempo de vencimiento, pero los pagarés con horizontes de tiempo en el rango de tres a cinco años se consideran comunes. Se pueden incorporar muchos tipos diferentes de términos y condiciones en una nota de proveedor, como limitaciones en los tipos de prácticas comerciales que el comprador puede realizar, restricciones en la adquisición de otros activos comerciales o de inventario, y requisitos que los puntos de referencia financieros o específicos.
Aunque las notas del vendedor tienden a equipararse a préstamos diferidos, a veces puede haber un cargo de interés sobre la suma prestada (el valor de los activos que han cambiado de manos). Si bien los vendedores sin duda preferirían que se les pague de inmediato por los bienes o servicios que prestan, es mejor mantener una relación ayudando con el financiamiento y que se les pague con el tiempo (a veces con intereses) que no vender en absoluto.
Pros y contras de las notas del proveedor
Según el inventario o el equipo que planee comprar, las notas del proveedor o la financiación del proveedor en general tienen algunas ventajas y desventajas. Es importante asegurarse de que la financiación de proveedores o un préstamo bancario tradicional sea una mejor opción para su negocio.
Uno de los principales beneficios de una nota de proveedor es la compra de equipos a buen precio. Muchos proveedores tienen departamentos financieros internos que ofrecen a los clientes descuentos en artículos que necesitan para administrar su negocio. Dado que el producto y la financiación provienen directamente del fabricante, la oferta que reciba puede ser mejor que la que podría encontrar en otros lugares, lo que la convierte en una opción atractiva.
Otro punto de venta de una nota de vendedor es la facilidad de obtener compra y financiamiento simultáneamente. Un fabricante quiere hacer la venta y entiende el producto, siempre que la financiación sea sencilla. Un banco, en cambio, tendrá que evaluar al fabricante, el producto vendido y el comprador, lo cual es un proceso mucho más largo.
En general, hay dos tipos de financiamiento de proveedores: financiamiento de deuda, como una nota de proveedor, y financiamiento de capital, donde el proveedor recibe acciones o participaciones en la empresa.
Obtener financiamiento directamente del proveedor también suele generar costos iniciales más bajos y es más fácil actualizar el equipo con el tiempo, ya que se trata directamente con el fabricante.
Una desventaja importante de las notas de proveedores es que el proveedor no tiene un departamento de finanzas interno y usted tiene que tratar con una entidad financiera no bancaria de terceros. Si esta entidad no está familiarizada con el vendedor o el equipo, puede cobrar una tasa de interés más alta o financiar solo una pequeña parte del costo.
Además, si está comprando equipos usados, los costos pueden incluso ser más altos porque los incentivos del fabricante ya no se aplican y el vendedor los tendrá en cuenta al fijar el precio de la financiación.
Finalmente, algunos proveedores solo brindarán financiamiento para el equipo, pero no incluirán otros términos que podrían beneficiar a su negocio, incluidos los costos de transporte y capacitación.
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descuentos en compras
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Facilidad de obtener compra y financiación al mismo tiempo
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Menores costos iniciales
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Equipo más fácil de actualizar
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Mayores costos a través de financiamiento de terceros
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Comprar equipos viejos puede ser más costoso
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Menor cobertura en términos de financiamiento
Ejemplo de una nota de proveedor
El comprador de un nuevo consultorio médico quiere comprar un dispositivo láser que se usa para una cirugía ambulatoria especial a un costo de $1,000,000. Solo tiene $100,000 para gastar. En lugar de acudir a un prestamista para obtener un préstamo comercial, un proveedor de dispositivos médicos ofrecerá el equipo al cliente bajo el acuerdo de que el comprador del consultorio del médico devolverá el saldo de $900,000 del dispositivo médico durante un período de cinco años a una tasa de interés. del 2%.
Por lo tanto, el vendedor llevará consigo un pagaré hasta que pague los $900,000. El comprador obtiene el dispositivo, que agregará un flujo de ingresos, el vendedor obtiene una venta y se embolsa los intereses del préstamo. También puede recibir negocios de seguimiento del comprador.
¿Qué es la financiación de proveedores?
El financiamiento del proveedor es el financiamiento que una empresa obtiene directamente del proveedor al comprar inventario o equipo. La financiación de proveedores contrasta con los métodos tradicionales de financiación, como pedir un préstamo a un banco. La financiación de proveedores suele ser un préstamo diferido y puede conducir a la creación de una relación sólida entre un proveedor y un cliente.
¿Son los Vendor Notes deuda subordinada?
Los pagarés de proveedores son deuda subordinada, lo que significa que se ubican por debajo de la deuda principal en la cascada de pago de la quiebra. A los tenedores de deuda subordinada siempre se les paga después de que se haya pagado a los tenedores de deuda senior.
¿Qué es un acuerdo de préstamo de proveedor?
Un acuerdo de préstamo de vendedor es un acuerdo de financiación entre un vendedor y un comprador en el que el vendedor acuerda proporcionar capital al comprador para comprar el producto del vendedor. El comprador pagará un costo por adelantado y el resto del costo, más los intereses, se pagará con el tiempo o en una fecha posterior en el futuro. El acuerdo de préstamo de proveedor establece todos los términos del acuerdo de préstamo, como las partes del acuerdo, el monto financiado, el tiempo hasta el vencimiento y la tasa de interés.
¿Qué sucede si no cumple con una nota del proveedor?
El impacto de un incumplimiento en una nota de proveedor puede variar según el acuerdo y los términos del acuerdo de préstamo de proveedor. El vendedor puede recuperar el inventario o el equipo que ha vendido, así como otros activos de la empresa para recuperar pérdidas. El vendedor también puede tener derecho a flujos de efectivo futuros del negocio.
La línea de fondo
Una nota de proveedor puede ser una buena opción para una empresa que busca obtener inventario o equipo. Es una opción especialmente buena para un negocio nuevo que no tiene niveles significativos de efectivo o historial crediticio para obtener un préstamo bancario tradicional. Las notas del vendedor también establecen una relación entre el vendedor y un negocio que podría ser rentable para ambos en el futuro.
Elegir un proveedor de notas o un préstamo bancario tradicional dependerá de lo que sea mejor para su negocio, por lo que es importante sopesar los pros y los contras de cada uno antes de comprometerse.
