¿Cuál es la verdad en la ley de préstamo (TILA)?
La Ley de Veracidad en los Préstamos (TILA) es una ley federal promulgada en 1968 para ayudar a proteger a los consumidores en sus tratos con prestamistas y acreedores. TILA fue implementada por la Junta de la Reserva Federal a través de una serie de regulaciones.
Algunos de los aspectos más importantes de TILA involucran la información que se debe divulgar al prestatario antes de que se otorgue un préstamo, como la tasa de cargo porcentual anual (APR), la duración del préstamo y los costos totales para el prestatario. . Esta información debe mostrarse de manera destacada en los documentos presentados al prestatario antes de la firma y, en algunos casos, en los estados de cuenta periódicos del prestatario.
Puntos clave
- La Ley de Veracidad en los Préstamos (TILA) protege a los consumidores en sus tratos con prestamistas y acreedores.
- Las reglas contenidas en la TILA se aplican a la mayoría de las formas de crédito al consumo, desde hipotecas hasta tarjetas de crédito.
- Los prestamistas están obligados a divulgar claramente información y ciertos detalles sobre sus productos y servicios financieros a los consumidores por ley.
- La Regulación Z prohíbe a los prestamistas compensar a los originadores de préstamos por cualquier cosa que no sea el crédito otorgado y dirigir a los clientes a opciones desfavorables en aras de una compensación más alta.
- Los consumidores pueden tomar decisiones más informadas y, en cierta medida, rescindir acuerdos desfavorables, como resultado de la legislación TILA.
Cómo funciona la Ley de Veracidad en los Préstamos (TILA).
Como su nombre lo indica claramente, TILA tiene que ver con la «verdad en los préstamos». Fue implementado por la Regulación Z de la Junta de la Reserva Federal (12 CFR Parte 226) y fue modificado y ampliado muchas veces durante las siguientes décadas. Las disposiciones de la ley se aplican a la mayoría de los tipos de crédito al consumo, incluido el crédito cerrado, como préstamos para automóviles y préstamos para vivienda, y el crédito abierto, como una tarjeta de crédito o una línea de crédito con garantía hipotecaria.
Las reglas están diseñadas para que a los consumidores les resulte más fácil comparar precios cuando quieren pedir dinero prestado o retirar una tarjeta de crédito, y para protegerlos de prácticas engañosas o desleales por parte de los prestamistas. Algunos estados tienen sus propias variaciones de TILA, pero la característica principal sigue siendo la divulgación adecuada de información clave para proteger al consumidor, así como al prestamista, en las transacciones de crédito.
La Ley de Veracidad en los Préstamos (TILA) otorga a los prestatarios el derecho a retirarse de ciertos tipos de préstamos dentro de un período de tres días.
Ejemplos de disposiciones de TILA
TILA ordena el tipo de información que los prestamistas deben divulgar sobre sus préstamos u otros servicios. Por ejemplo, cuando los posibles prestatarios solicitan una hipoteca de tasa ajustable (ARM), necesitan recibir información sobre cómo los pagos de su préstamo podrían aumentar en el futuro bajo diferentes escenarios de tasas de interés.
La ley también prohíbe numerosas prácticas. Por ejemplo, los agentes de préstamos y los corredores de hipotecas tienen prohibido dirigir a los consumidores a un préstamo que signifique una compensación más alta para ellos, a menos que el préstamo sea realmente en el mejor interés del consumidor. Los emisores de tarjetas de crédito tienen prohibido cobrar multas irrazonables cuando los consumidores se retrasan en los pagos.
Además, TILA ofrece a los prestatarios el derecho de cancelar ciertos tipos de préstamos. Esto les da un período de reflexión de tres días durante el cual pueden reconsiderar su decisión y cancelar el préstamo sin perder dinero. El derecho a cancelar protege no solo a los prestatarios que simplemente pueden haber cambiado de opinión, sino también a aquellos que han sido sometidos a tácticas de venta de alta presión por parte del prestamista.
En la mayoría de los casos, TILA no regula las tasas de interés que un prestamista puede cobrar, ni les dice a los prestamistas a quién pueden o no otorgar crédito, siempre que no violen las leyes contra la discriminación. La Ley Dodd-Frank de Reforma de Wall Street y Protección al Consumidor de 2010 transfirió la autoridad regulatoria bajo TILA de la Junta de la Reserva Federal a la nueva Oficina de Protección Financiera del Consumidor (CFPB), a partir de julio de 2011.
Para violaciones TILA civiles, el estatuto de limitaciones es de un año, mientras que para violaciones penales es de tres años.
Regulación Z e Hipotecas
Para préstamos de consumo a plazo cerrado, la Regulación Z prohíbe a los prestamistas compensar a los originadores o prestamistas hipotecarios cuando dicha compensación se base en términos distintos al monto del crédito. Por lo tanto, los acreedores no pueden basar la compensación en la presencia, aumento, disminución o eliminación de un término o condición.
La Regulación Z también prohíbe a los originadores de préstamos y prestamistas hipotecarios referir a un cliente a un préstamo en particular cuando ese préstamo ofrece un rendimiento más alto al originador o al prestamista hipotecario pero no ofrece ningún beneficio adicional para el cliente. Por ejemplo, si un corredor de hipotecas sugiere a un cliente que elija un préstamo más bajo porque ofrece una mejor compensación, eso se considera una guía y está prohibido.
En los casos en que el consumidor compense directamente al originador del préstamo, ninguna otra parte que conozca o deba conocer dicha compensación podrá compensar al originador del préstamo por la misma transacción. La regulación también requiere que los acreedores que compensan a los originadores de préstamos mantengan registros durante al menos dos años.
La Regulación Z proporciona un refugio seguro cuando el originador del préstamo, actuando de buena fe, brinda opciones de préstamo para cada tipo de préstamo en el que está interesado el consumidor. Las opciones, sin embargo, deben cumplir con ciertos criterios. Las opciones presentadas deben incluir un préstamo con la tasa de interés más baja, un préstamo con las tarifas de emisión más bajas y un préstamo con la tasa más baja para préstamos con ciertas disposiciones, como préstamos sin amortización negativa o multas por pago anticipado. Además, el originador del préstamo debe obtener ofertas de los prestamistas con los que trabaja regularmente.
Beneficios de la ley sobre la veracidad en los préstamos
La Ley de Veracidad en los Préstamos (TILA) ayuda a los consumidores a comprar y tomar decisiones informadas sobre crédito, como préstamos para automóviles, hipotecas y tarjetas de crédito. TILA requiere que los emisores de crédito proporcionen el costo del préstamo de manera clara y visible. Sin este requisito, algunos prestamistas pueden ocultar o retener términos y tasas, o pueden presentarlos de una manera que sea difícil de entender.
Antes de TILA, algunos prestamistas se involucraban en tácticas engañosas y depredadoras para atraer a los clientes a tratos unilaterales. Después del establecimiento de la Ley de Veracidad en los Préstamos, se prohibió a los prestamistas realizar ciertos cambios en los términos y condiciones de un contrato de crédito una vez que se ejecutó y aprovecharse de las poblaciones vulnerables.
TILA también otorga a los consumidores el derecho a rescindir un contrato sujeto a las reglas de TILA dentro de los tres días. Si los términos del contrato no son satisfactorios o en el mejor interés del consumidor, puede cancelar y recibir un reembolso completo.
¿Qué hace la Ley de Veracidad en los Préstamos?
La Ley de Veracidad en los Préstamos (TILA, por sus siglas en inglés) ayuda a proteger a los consumidores de las prácticas crediticias injustas al exigir que los prestamistas y los prestamistas divulguen ciertos términos, limitaciones y disposiciones por adelantado a los prestatarios, como la APR, el plazo del préstamo y los costos totales de un crédito. acuerdo o préstamo.
¿A quién se aplica la verdad en la ley de préstamo?
La Ley de Veracidad en los Préstamos se aplica a la mayoría de los tipos de crédito al consumo, como préstamos para automóviles, hipotecas y tarjetas de crédito. Sin embargo, no se aplica a todas las transacciones de crédito. Por ejemplo, TILA no se aplica a los créditos para empresas (incluidas las granjas), agencias, servicios públicos, planes de presupuesto de combustible para el hogar y algunos programas de préstamos para estudiantes.
¿Cuál es un ejemplo real de la verdad en la ley de préstamo?
Un ejemplo de la vida real de la Ley de Veracidad en los Préstamos incluye ofertas de tarjetas de crédito de bancos, como Chase. Chase ofrece a los prestatarios la oportunidad de solicitar la tarjeta de crédito United Gateway de la aerolínea en su sitio web. Se presentan precios y términos, APR (16.49%-23.49% según la solvencia) y una tarifa anual ($0+/-). Requerido por TILA, la divulgación de precios y términos de la tarjeta detalla la APR para diferentes tipos de transacciones, como transferencias de saldo y adelantos en efectivo. También enumera los impuestos de interés para los consumidores.
¿Qué es una verdad en el contrato de préstamo?
Un acuerdo de Veracidad en los Préstamos es una divulgación por escrito o un conjunto de información proporcionada al prestatario antes de emitir un crédito o préstamo. Describe los términos y condiciones del crédito, la tasa de cargo porcentual anual (APR) y los detalles del préstamo.
¿Qué es una Volatilidad TILA?
Algunos ejemplos de violaciones de TILA incluyen que un acreedor no divulgue con precisión la APR y el cargo financiero, la aplicación incorrecta del factor de interés diario y el cobro de multas que excedan los límites de TILA. El prestamista está en incumplimiento incluso si no permite que el prestatario rescinda el contrato dentro del plazo prescrito.
La línea de fondo
La Ley de Veracidad en los Préstamos (TILA, por sus siglas en inglés) se convirtió en ley en 1968 como un medio para proteger a los consumidores de prácticas crediticias injustas y abusivas. Requiere que los prestamistas y los prestamistas proporcionen a los prestatarios información clave clara y visible sobre el crédito. TILA prohíbe que los prestamistas y originadores de préstamos actúen de manera egoísta, especialmente en detrimento del cliente. Para proteger a los consumidores de prácticas crediticias desleales, los consumidores tienen la posibilidad de rescindir el contrato dentro de un plazo específico para ciertas operaciones de préstamo. La Ley de Veracidad en los Préstamos sirve no solo para proteger a los consumidores, sino también a los prestamistas y los prestamistas que actúan de buena fe.
