¿Qué es un informe contable?
Los índices contables, un subconjunto importante de los índices financieros, son un grupo de métricas utilizadas para medir la eficiencia y la rentabilidad de una empresa en función de sus índices financieros. Proporcionan una forma de expresar la relación entre un punto de datos contables y otro y son la base del análisis de relaciones.
Puntos clave
- Los índices contables, un subconjunto importante de los índices financieros, son un grupo de métricas utilizadas para medir la eficiencia y la rentabilidad de una empresa en función de sus índices financieros.
- Un informe contable compara dos elementos en el balance de una empresa, es decir, que consta de la cuenta de resultados, el balance y el estado de flujo de caja.
- Estos informes se pueden utilizar para evaluar los fundamentos de una empresa y proporcionar información sobre el rendimiento de la empresa durante el último trimestre o año fiscal.
- Los índices contables comunes incluyen el índice de deuda a capital, el índice rápido, el índice de pago de dividendos, el margen bruto y el margen operativo.
- Los informes contables son utilizados tanto por la propia empresa para realizar mejoras o monitorear el progreso, como por los inversores para determinar la mejor opción de inversión.
Comprender un informe contable
Un informe contable compara dos elementos en el balance de una empresa, es decir, que consta de la cuenta de resultados, el balance y el estado de flujo de caja. Estos informes se pueden utilizar para evaluar los fundamentos de una empresa y proporcionar información sobre el rendimiento de la empresa durante el último trimestre o año fiscal.
El análisis de los informes contables es un paso importante para determinar la salud financiera de una empresa. A menudo puede indicar áreas que reducen la rentabilidad de una empresa y, por lo tanto, necesitan mejoras. La eficacia de los nuevos planes de gestión, los nuevos productos y los cambios en los procedimientos operativos se puede determinar analizando los informes contables.
Los informes contables también funcionan como una herramienta importante en la comparación de empresas dentro de una industria, tanto para la propia empresa como para los inversores. Una empresa puede ver cómo se compara con sus pares y los inversores pueden usar los informes contables para determinar qué empresa es la mejor opción.
Un análisis contable completo puede ser una tarea compleja, pero calcular las razones contables es un proceso simple de dividir dos elementos de línea en un estado financiero, lo que proporciona una forma rápida de análisis claro para el propietario de una empresa o un inversionista.
Tipos de informes contables.
Margen bruto y margen operativo
El estado de resultados contiene información sobre las ventas, los gastos y los ingresos netos de la empresa. También proporciona una descripción general de las ganancias y la cantidad de acciones en circulación utilizadas para calcular las ganancias por acción (EPS). Estos son algunos de los puntos de datos más populares que utilizan los analistas para medir la rentabilidad de una empresa.
La ganancia bruta como porcentaje de las ventas se conoce como margen bruto. Se calcula dividiendo la utilidad bruta entre las ventas. Por ejemplo, si su ganancia bruta es de $80 000 y las ventas son de $100 000, su margen de ganancia bruta es del 80 %. Cuanto mayor sea el margen de utilidad bruta, mejor, ya que indica que una empresa mantiene un mayor porcentaje de sus ingresos como ganancia que como gasto.
La utilidad operativa como porcentaje de las ventas se conoce como margen operativo. Se calcula dividiendo el beneficio operativo entre las ventas. Por ejemplo, si su beneficio operativo es de $60 000 y las ventas son de $100 000, su margen de beneficio operativo es del 60 %.
Ratio de capital de la deuda
Los estados financieros brindan a los contadores una instantánea de la estructura de capital de una empresa, una de cuyas medidas más importantes es la relación deuda-capital (D/E). Se calcula dividiendo la deuda por el patrimonio. Por ejemplo, si una empresa tiene una deuda de $100 000 y un capital social de $50 000, la relación de deuda a capital es de 2 a 1. La relación de deuda a capital muestra qué tan apalancada está una empresa; cuánta deuda está utilizando para financiar operaciones en comparación con sus fondos internos.
El informe rápido
La relación rápida, también conocida como relación de prueba ácida, es una medida de la liquidez a corto plazo de una empresa y mide la capacidad de una empresa para cumplir con sus obligaciones a corto plazo con sus activos más líquidos. Dado que solo tratamos con los activos más líquidos, el informe excluye los inventarios de los activos corrientes.
Relación de pago de dividendos
El estado de flujo de caja proporciona datos para los informes de caja. Por ejemplo, la tasa de pago de dividendos es el porcentaje de los ingresos netos pagados a los inversores a través de dividendos. Tanto los dividendos como las recompras de acciones se consideran desembolsos de efectivo y se pueden encontrar en el estado de flujo de efectivo.
Por ejemplo, si sus dividendos son de $100 000 y sus ingresos son de $400 000, la tasa de pago de dividendos se calcula dividiendo $100 000 entre $400 000, o el 25 %. Cuanto mayor sea la tasa de pago de dividendos, mayor será el porcentaje de ingresos que una empresa paga como dividendos frente a la reinversión en la empresa.
Los ejemplos anteriores son solo algunos de los muchos índices contables que las empresas y los analistas utilizan para evaluar una empresa. Hay muchos otros que resaltan diferentes aspectos de una empresa.
