¿Qué es un certificado de depósito (CD) de tasa variable?
Un certificado de depósito (CD) de tasa variable es un producto ofrecido por bancos y cooperativas de crédito que tiene un plazo fijo pero una tasa de interés variable. Varios factores determinan la tasa de este CD, como la tasa preferencial, el índice de precios al consumidor (IPC), los bonos del Tesoro o un índice de mercado. La base para el monto pagado es una diferencia porcentual entre el índice inicial y el índice final. La Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC) protege los CD de tasa flotante y otros.
Puntos clave
- Un certificado de depósito (CD) de tasa variable es un instrumento financiero con un plazo fijo y una tasa de interés variable que se basa en una variedad de factores, desde la tasa preferencial hasta el índice de precios al consumidor (IPC) y los índices de mercado.
- Por lo general, hay una multa asociada con el retiro anticipado de fondos en un CD.
- Los CD de tasa flotante son más rentables en tiempos de tasas de interés bajas, aunque las tasas bajas prolongadas pueden afectar negativamente los rendimientos.
Comprender un CD de velocidad variable
Un CD de tasa flotante permite a los inversionistas poner su dinero en una cuenta segura donde ganará una cantidad de interés relativamente modesta durante la vida de su tenencia. El interés ganado por lo general es inaccesible para el titular de la cuenta hasta que vence el CD. Algunos emisores ofrecen un CD sin penalización que le permite retirar fondos antes de tiempo. Sin embargo, es probable que la tasa de interés sea más baja que la de los CD que no tienen esta opción.
Un CD de tasa flotante paga una tasa de interés que puede subir y bajar durante la vigencia del valor. Los factores exactos que determinarán la tasa de interés en un CD de tasa ajustable variarán según la institución. Por el contrario, un CD de tasa fija tiene una tasa de interés bloqueada con una base desde el origen del CD. Esto significa que la tasa permanece igual durante todo el período.
Un CD generalmente se considera una de las formas más seguras de invertir su dinero, especialmente porque la protección de la FDIC respalda la mayor parte. Los CD en general se encuentran entre las opciones de inversión más confiables y de bajo riesgo disponibles. Apelan a los ahorradores e inversores conservadores y reacios al riesgo. Invertir en CD también es una excelente manera de diversificar el riesgo de su cartera. Para los inversores nuevos o cautelosos, un CD de tasa fija puede ser el punto de partida preferible, pero aquellos que se sientan cómodos con agregar un poco de riesgo podrían considerar un CD de tasa flotante.
Federal Deposit Insurance Corp. protege los CD hasta $250,000 por depositante en bancos y asociaciones de ahorro asegurados por la FDIC.
Consideraciones especiales de un CD de tasa variable
Al considerar un CD con una tasa de interés variable, hay algunas cosas que debe tener en cuenta. Primero, recuerde que estos CD generalmente tienen el potencial de ganancias más significativo en tiempos de tasas de interés bajas. Si compra un CD de tasa flotante cuando las tasas de interés son bajas, es muy probable que la tasa suba durante el plazo. Por el contrario, si las tasas de interés son altas cuando se abre el CD, es probable que bajen poco después.
Además, considere qué características son más importantes para usted. Un CD de tasa flotante que tiene una fuerte penalización por retiro anticipado puede no ser tan atractivo como un producto de tasa fija que tiene una política de retiro anticipado más relajada.
Por muy atractivos que parezcan, los CD de tasa variable también tienen algunos inconvenientes. Las tasas de interés bajas prolongadas, por ejemplo, pueden afectar negativamente los rendimientos, incluso si las tasas suben posteriormente. Por el contrario, los CD de tasa fija son más rentables durante estos tiempos.
Los rendimientos de los CD de tasa flotante también son susceptibles a la inflación. Esto es especialmente cierto en tiempos de alta inflación. Un CD esencialmente bloquea sus fondos por una cierta cantidad de tiempo. Si la inflación aumenta durante ese período de tiempo y sus rendimientos no se mantienen al mismo ritmo, el valor de sus tenencias disminuye en forma agregada.
Ejemplo de un CD de tasa variable
Suponga que un CD se basa en la tasa preferencial, que es lo que los bancos comerciales cobran a sus clientes más confiables. El CD se emite por una duración de tres años, con una garantía de reembolso del principal. Durante este período, la tasa preferencial disminuye del 4% al 1%. La diferencia de la tasa preferencial entre el momento de la emisión y el del vencimiento (-3% en este caso) es el monto adeudado al tenedor. Si la tasa preferencial se mueve en la dirección opuesta, del 1% al 4%, entonces el tenedor se beneficia del CD.
¿Los certificados de depósito (CD) de tasa flotante están asegurados por el gobierno?
Los certificados de depósito (CD) son una de las formas más seguras de invertir, especialmente porque la protección de la Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC) respalda la mayoría de ellos. La FDIC protege los CD hasta $250,000 por depositante en bancos y asociaciones de ahorro asegurados por la FDIC.
¿Qué sucede si canjeo un CD antes de que caduque?
En general, la terminación anticipada dará lugar a una sanción económica. El interés ganado por lo general es inaccesible para el titular de la cuenta hasta que vence el CD. Algunos emisores ofrecen un CD sin penalización que le permite retirar fondos antes de tiempo. Sin embargo, es probable que la tasa de interés sea más baja que la de los CD que no tienen esta opción.
¿Qué determina la tasa en un CD de tasa flotante?
Varios factores determinan la tasa de este CD, como la tasa preferencial, el índice de precios al consumidor (IPC), los bonos del Tesoro o un índice de mercado. La base para el monto pagado es una diferencia porcentual entre el índice inicial y el índice final.
La línea de fondo
Los CD de tasa flotante ofrecen una serie de beneficios para las personas que buscan una inversión segura que generará un interés relativamente modesto. Recuerde que el interés devengado por lo general es inaccesible para el titular de la cuenta hasta que vence el CD. Por muy atractivos que parezcan, los CD de tasa variable también tienen algunos inconvenientes. Por ejemplo, las tasas de interés bajas y prolongadas pueden afectar negativamente los rendimientos, incluso si las tasas suben posteriormente. Por el contrario, los CD de tasa fija son más rentables durante estos tiempos.
