¿Qué es la banca universal?
La banca universal es un sistema en el que los bancos brindan una amplia variedad de servicios financieros integrales, incluidos aquellos adaptados a los servicios minoristas, comerciales y de inversión. La banca universal es común en algunos países europeos, incluida Suiza.
La banca universal se ha vuelto más común en los Estados Unidos desde 1999, cuando la Ley Gramm-Leach-Bliley (GLBA) derogó las restricciones que impedían que los bancos comerciales ofrecieran servicios de banca de inversión. Los defensores de la banca universal argumentan que ayuda a los bancos a diversificar mejor el riesgo. Los detractores piensan que dividir las operaciones bancarias es una estrategia menos arriesgada.
Puntos clave
- La banca universal es un término para los bancos que ofrecen una variedad de servicios financieros integrales, incluidos los servicios bancarios comerciales y de inversión.
- Los bancos comerciales suelen ofrecer servicios comerciales y de consumo, como cuentas corrientes y de ahorro, préstamos comerciales y personales (incluidas hipotecas y préstamos para automóviles) y certificados de depósito (CD).
- Los bancos de inversión brindan servicios de fusión y adquisición para empresas, servicios de suscripción y servicios de corretaje para clientes institucionales y privados.
- Los bancos en un sistema universal aún pueden optar por especializarse en un subconjunto de servicios bancarios comerciales o de inversión, aunque técnicamente pueden ofrecer mucho más a su base de clientes.
Cómo funciona la Banca Universal
Los bancos universales pueden ofrecer crédito, préstamos, depósitos, gestión de patrimonio, asesoramiento sobre inversiones, procesamiento de pagos, transacciones de valores, suscripción y análisis financiero. Si bien un sistema bancario universal permite que los bancos ofrezcan una multitud de servicios, no los obliga a hacerlo. Los bancos en un sistema universal aún pueden optar por especializarse en un subconjunto de servicios bancarios.
El sistema bancario universal combina los servicios de un banco comercial y un banco de inversión, brindando todos los servicios dentro de una sola entidad. Los servicios pueden incluir cuentas de depósito, una variedad de servicios de inversión y también pueden proporcionar servicios de seguros. Las cuentas de depósito en un banco universal pueden incluir ahorros y cheques.
Bajo este sistema, los bancos pueden optar por participar en cualquiera o en todas las actividades permitidas. Están obligados a cumplir con todas las pautas que rigen o dirigen la gestión adecuada de los negocios y transacciones. Como no todas las instituciones participan en las mismas actividades, las reglas involucradas pueden variar de una institución a otra. Sin embargo, es importante no confundir el término «banco universal» con ninguna institución financiera con nombres similares.
Algunos de los bancos universales más notables incluyen Deutsche Bank, HSBC e ING Bank; en EE. UU., Bank of America, Wells Fargo y JPMorgan Chase califican como bancos universales.
La historia de la Banca Universal en Estados Unidos
Debido a la estricta regulación, la banca universal ha tardado en crecer en los Estados Unidos. Durante la Gran Depresión, el Congreso aprobó la Ley Glass-Steagall como parte de la Ley Bancaria de 1933. En una medida para evitar más quiebras bancarias, la ley prohibió la banca universal. Los bancos comerciales no tenían licencia para prestar servicios de banca de inversión, como servicios de negociación y corretaje de valores. Además, la ley estableció la Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC), una agencia federal independiente que asegura los depósitos bancarios de EE. UU. contra quiebras bancarias.
En 1999, la Ley Gramm-Leach-Bliley (GLBA) derogó parcialmente la Ley Glass-Steagall, lo que permitió que los bancos comerciales ofrecieran servicios de banca de inversión. El objetivo de GLBA era modernizar la industria de servicios financieros al permitir que las instituciones financieras ampliaran los productos y servicios que podían ofrecer a sus clientes.
Crisis financiera y regulaciones en evolución
Las leyes que afectan la banca universal en los Estados Unidos han seguido evolucionando y cambiando, especialmente durante tiempos de agitación económica. Por ejemplo, la crisis financiera de 2008 provocó una serie de quiebras dentro del sistema de banca de inversión en los Estados Unidos. Esto ha llevado a la adquisición o quiebra de una variedad de instituciones. Algunos ejemplos notables incluyen Lehman Brothers y Merrill Lynch.
En respuesta, el Congreso promulgó la Ley de Protección al Consumidor y Reforma de Wall Street Dodd-Frank en 2010, que restringió las formas en que los bancos podían invertir al limitar el comercio especulativo y prohibir la participación en fondos de cobertura y firmas de capital privado. Los opositores de Dodd-Frank criticaron la ley por ir demasiado lejos al frenar las actividades de creación de mercado de los bancos. En 2018, el Congreso promulgó la Ley de Crecimiento Económico, Alivio Regulatorio y Protección al Consumidor (también conocida como Ley Crapo), que anuló algunas de las restricciones Dodd-Frank.
A pesar de la evolución de las reglas bancarias universales, muchos proveedores de servicios financieros en los Estados Unidos hoy en día ofrecen una variedad de servicios bancarios, crediticios, hipotecarios, de seguros e inversiones bajo un mismo techo o a través de una red de afiliación con firmas asociadas. Si bien los desarrollos han eliminado una serie de barreras a la banca universal en los Estados Unidos, todavía no están tan extendidas como en muchos países europeos. Estados Unidos tiene bancos que se enfocan únicamente en inversiones, lo cual es raro en el resto del mundo.
