Care este rata globală de lichiditate?
Raportul global de lichiditate este măsurarea capacității unei companii de a-și plăti datoriile restante cu activele sale la îndemână. Raportul total de lichiditate este calculat prin împărțirea activelor totale la diferența dintre pasivele totale și rezervele condiționate. Acest raport este utilizat în industria asigurărilor, precum și în analiza instituțiilor financiare.
Recomandări cheie
- Raportul global de lichiditate este utilizat în industria asigurărilor pentru a determina dacă un asigurător este sănătos financiar și suficient de solvabil pentru a-și acoperi pasivele.
- Poate fi folosit și în contextul instituțiilor financiare, cum ar fi băncile.
- Formula de calcul a raportului total de lichiditate este: [Total Assets / (Total Liabilities – Conditional Reserves)].
- O rată globală scăzută de lichiditate ar putea indica faptul că instituția financiară sau compania de asigurări are probleme financiare.
- Rata globală de lichiditate poate fi contrastată cu rata curentă și rata rapidă, ambele se concentrează mai mult pe obligațiile curente datorate în următoarele 12 luni.
Cum este utilizat raportul global de lichiditate
Autoritățile de reglementare folosesc indicatori financiari, cum ar fi rata globală de lichiditate, pentru a determina dacă un asigurător, o bancă sau o altă companie este suficient de sănătoasă și solvabilă din punct de vedere financiar pentru a-și acoperi pasivele. Companiile financiare și de asigurări folosesc numerarul generat de activitățile lor pentru a obține un profit. O bancă, de exemplu, poate folosi fondurile primite din depozitele clienților pentru a oferi credite ipotecare și alte împrumuturi. Soldul depozitelor clienților rămase poate fi păstrat ca numerar sau poate fi investit în active lichide.
Companiile de asigurări primesc bani sub formă de plăți de prime de către asigurați și aceștia, la rândul lor, sunt răspunzători pentru beneficiile de acoperire pe care le garantează prin subscrierea polițelor. În funcție de durata poliței, răspunderea poate dura de la câteva luni la câțiva ani. Datoriile care vin scadente în perioada următoare de douăsprezece luni sunt considerate a fi datorii curente.
Suma de bani pe care o instituție financiară sau un asigurător trebuie să o păstreze la dispoziție pentru a-și acoperi pasivele este determinată de autoritățile de reglementare. Autoritățile de reglementare examinează ratele de lichiditate pentru a determina dacă compania respectă cerințele legale. Formula de calcul a raportului total de lichiditate este: [Total Assets / (Total Liabilities – Conditional Reserves)]. În acest calcul, rezervele condiționate se referă la fondurile pentru zilele ploioase deținute de companiile de asigurări pentru a ajuta la acoperirea cheltuielilor neprevăzute în perioadele de stres financiar.
Înțelegerea ratei de lichiditate globală
O rată globală scăzută de lichiditate ar putea indica faptul că instituția financiară sau compania de asigurări se confruntă cu probleme financiare, fie din cauza unui management operațional defectuos, al managementului slab al riscului sau al unui management slab al investițiilor. Pentru a respecta cerințele legale și pentru a garanta fonduri suficiente pentru a-și acoperi pasivele, majoritatea creditorilor și asigurătorilor încearcă să-și îmbunătățească rata generală de lichiditate.
Cu toate acestea, nici o rată de lichiditate generală ridicată nu este neapărat bună, mai ales dacă activele curente reprezintă un procent ridicat din activele totale ale companiei. O mare parte a activelor curente înseamnă că este posibil ca compania să nu investească suficient pentru a câștiga un randament ridicat al activelor, dar se poate concentra doar pe lichiditate.
Raportul global de lichiditate vs. raportul rapid vs. raportul curent
Alte valori de lichiditate includ raportul rapid și raportul curent. Raportul rapid compară activele unei companii care sunt ușor disponibile pentru utilizare, inclusiv numerar, investiții pe termen scurt, obligațiuni guvernamentale și investiții neafiliate, cu obligațiile sale curente (datoriile pe termen scurt datorate în următoarea perioadă de 12 luni). Raportul actual compară activele curente totale ale unei companii cu obligațiile sale curente. Raportul rapid este mai conservator decât raportul curent, deoarece nu ia în considerare activele curente, cum ar fi stocurile, care sunt mai greu de transformat rapid în numerar utilizabil.
