Ce este o perioadă de evaluare?
Perioada de evaluare este intervalul de la sfârșitul unei anumite perioade de timp în care valoarea este determinată pentru opțiunile de investiții variabile. Evaluarea este calcularea valorii unui produs și este efectuată de obicei de evaluatori la sfârșitul fiecărei zile lucrătoare.
Recomandări cheie
- Perioada de evaluare este momentul de la sfârșitul unei perioade date în care valoarea este determinată pentru opțiunile de investiții variabile.
- Perioada de evaluare se aplică anumitor tipuri de polițe de asigurări de viață și anuități.
- O anuitate este un produs financiar care poate oferi investitorilor o sursă de venit constant în timpul pensionării.
- Există două formule de valoare (viitor și prezent) când vine vorba de anuități și evaluare.
- Calcularea valorii viitoare a anuității necesită calcularea valorii viitoare a fiecărui flux de numerar dintr-o anuitate pe o perioadă de timp.
Înțelegerea perioadei de evaluare
Perioada de evaluare se aplică produselor de investiții precum anuitățile variabile și anumite polițe de asigurare de viață.
Anuitățile sunt produse financiare care oferă investitorilor o sursă de venit în perioada pensionării. Anuitățile variabile sunt produse de anuitate care oferă plăți și sunt variabile în funcție de valoarea investițiilor anuității. Proprietarul anuității își poate alege produsele de investiții și poate desemna procente sau sume întregi în dolari pentru diferitele vehicule de investiții.
Valoarea contractuală a unei anuități variabile va depinde de performanța investițiilor acesteia.
O anuitate variabilă oferă potențialul pentru câștiguri mai mari și plăți mai mari, dar din cauza evaluării de zi cu zi, anuitățile variabile implică un risc mai mare decât alte tipuri de anuități, cum ar fi anuitățile fixe amânate.
Calcularea valorilor prezente și viitoare
Când vă gândiți la evaluare, este util să înțelegeți procesul. Când vine vorba de evaluare și anuități, există formule de valoare prezentă și viitoare.
Valoarea actuala
Valoarea actuală a unei anuități este valoarea actuală a plăților viitoare dintr-o anuitate atunci când se ține cont de o anumită rată de rentabilitate sau de actualizare. Fluxurile de numerar viitoare ale anuității sunt reduse la rata de actualizare. Cu cât rata de actualizare este mai mare, cu atât valoarea actuală a anuității este mai mică.
Acest calcul se bazează pe conceptul de valoare în timp a banilor, care spune că un dolar acum valorează mai mult decât un dolar câștigat mai târziu. Acest concept înseamnă că a primi bani astăzi valorează mai mult decât a primi aceeași sumă de bani în viitor, deoarece banii de astăzi pot fi investiți la o anumită rată de rentabilitate.
De exemplu, a primi o sumă forfetară de 10.000 USD astăzi valorează mai mult decât a primi 1.000 USD pe an timp de zece ani. Suma forfetară, dacă este investită astăzi, va valora mai mult la sfârșitul deceniului decât investițiile incrementale de 1.000 USD fiecare. Acest lucru este adevărat chiar dacă este investit la aceeași rată a dobânzii.
Valoarea viitoare
Cunoașterea valorii viitoare (FV) a unei formule de anuitate obișnuită este utilă atunci când un investitor știe cât de mult poate investi pe perioadă pentru o anumită perioadă de timp și dorește să afle cât va avea în viitor. FV este, de asemenea, cunoștințe utile atunci când faceți plăți pentru un împrumut, deoarece ajută la calcularea costului total al împrumutului.
Calcularea valorii viitoare a anuității necesită calcularea valorii viitoare a fiecărui flux de numerar pe o perioadă de timp. Anuitățile au un număr de fluxuri de numerar. Calculul valorii viitoare necesită luarea valorii fiecărui flux de numerar, luarea în considerare a investiției inițiale și rata dobânzii și adăugarea acestor valori împreună pentru a determina valoarea viitoare acumulată.
Exemplu de perioadă de evaluare
Atunci când o anuitate este evaluată, se calculează valorile prezente și viitoare. Este important să ne amintim că ratele dobânzilor și inflația sunt luate în considerare în calcule.
Ce este Renta datorată?
O anuitate datorată este atunci când plata este necesară la începutul perioadei. Cel mai obișnuit exemplu este atunci când un proprietar cere ca chiria să fie plătită la începutul ciclului de închiriere. Un exemplu diferit, mai complicat, ar fi o rentă viageră datorată, în care o companie de asigurări solicită plăți la începutul fiecărei perioade, la fel ca exemplul proprietarului.
Care este diferența dintre o anuitate datorată și o anuitate obișnuită?
Principala diferență dintre o anuitate datorată și o anuitate obișnuită este momentul în care plățile sunt necesare. Plățile anuale datorate sunt necesare la începutul perioadei, în timp ce o anuitate obișnuită necesită plata la sfârșit. Plățile datorate de anuitate tind să favorizeze beneficiarul, deoarece îi oferă acces la capital la începutul perioadei, pe care îl pot folosi apoi pentru a investi.
Care este evaluarea unei corporații?
Evaluarea unei corporații este diferită de evaluarea unei anuități. Există multe mai multe fațete care trebuie luate în considerare atunci când evaluați o corporație, cum ar fi activele, datorii, veniturile, potențialul de extindere și altele. O corporație poate fi evaluată pentru a determina un preț corect al acțiunilor, atunci când plătește capitaluri proprii acționarilor sau când intră sau ia în considerare un eveniment de lichiditate.
Ce este o perioadă de anuitate?
O perioadă de anuitate este atunci când anuitatea începe să facă plăți către investitor. Aceasta este diferită de perioada de acumulare a unei anuități, care este atunci când investitorul efectuează plăți pentru anuitate.
