Ce este regula Kenney?
Regula Kenney se referă la un raport care stabilește o țintă de prime necâștigate și surplusul asiguraților de asigurare de 2 la 1. Dezvoltat de Roger Kenney, ajută la determinarea și reducerea riscului de insolvență a unei companii de asigurări. Regula este folosită în mod obișnuit de companiile care fac asigurări de bunuri și accidente. Autoritățile de reglementare pot folosi regula Kenney pentru capacitatea unui asigurător de a plăti daune și de a rămâne solvabil.
Recomandări cheie
- Regula Kenney stabilește o țintă de prime necâștigate pentru surplusul asiguraților de asigurare într-un raport de 2 la 1.
- Regula Kenny prevede că raportul dintre surplusul asiguraților și rezerva de prime necâștigate indică puterea unei companii de asigurări în raport cu alta.
- Un excedent mai mare al asiguraților în raport cu prima necâștigată înseamnă că un asigurător este puternic financiar.
Înțelegerea regulii Kenney
Regula Kenney poartă numele lui Roger Kenney, un expert în finanțele asigurărilor care a publicat cartea Elementele fundamentale ale asigurării împotriva incendiilor și accidentului în 1949. În timp ce Kenney s-a concentrat pe subscrierea de polițe de asigurare a proprietății, regula a fost adaptată asigurătorilor care subscriu alte tipuri de polițe, inclusiv asigurarea de răspundere civilă.
Această regulă, numită și raportul Kenney, este un principiu călăuzitor folosit de companiile de asigurări. Raportul variază în funcție de liniile de asigurare și este încă utilizat în mod obișnuit în segmentul de imobiliare și accidentare al industriei. Raportul comun este în mod tradițional considerat a fi de 2 la 1 dintre primele nete și surplus. Segmente specifice, cum ar fi asigurarea de răspundere civilă, utilizează un raport ușor diferit – 3 la 1.
Dar ce înseamnă toate acestea? Regula Kenney prevede că raportul dintre surplusul asiguraților și rezerva de prime necâștigate este un indicator al puterii unei companii de asigurări în raport cu alta. Surplusul asiguraților reprezintă activele nete ale asigurătorului, compuse din capital, rezerve și surplus.
Prima neîncasată reprezintă răspunderea care nu este încă contabilizată de către asigurător. A avea un excedent mai mare al asiguraților în raport cu prima necâștigată înseamnă că asigurătorul este mai solid din punct de vedere financiar. Un surplus mai mic al deținătorilor de poliță față de primele necâștigate implică opusul – că compania este instabilă financiar.
Având un raport care este prea mare, poate indica faptul că o companie de asigurări nu generează suficiente afaceri.
consideratii speciale
Nu există un standard unic pentru un raport al regulilor Kenney care să fie considerat bun sau acceptabil. Tipul de politică determină ceea ce este considerat un raport sănătos al regulilor Kenney. Politicile care nu oferă o acoperire extinsă sau cele care nu au o dată de acoperire ajustată sunt mai ușor de luat în considerare, deoarece incidentele care au loc înainte sau după perioada efectivă a polițelor nu mai sunt acoperite.
Companiile de asigurări doresc să se asigure că au suficientă pernă pentru a acoperi orice obligații asociate polițelor pe care le subscriu. Dar asta nu înseamnă că un raport Kenney ridicat este întotdeauna o idee bună. Acest lucru se datorează faptului că un raport foarte mare dintre surplus și pasiv reprezintă un cost de oportunitate – beneficiile pe care compania le poate pierde dacă are prea mulți bani la îndemână în rezerve. Iata de ce.
Dacă asigurătorul se află într-un mediu cu risc relativ scăzut și nu subscrie multe polițe, acesta poate avea un raport ridicat și poate renunța la adăugări viitoare la surplusul său. Acest lucru se datorează faptului că nu își asumă noi afaceri.
În mod ideal, un asigurător ar trebui să se străduiască să atingă un raport care să atingă echilibrul perfect între cele două, generând afaceri și menținând creșterea operațională, acumulând în același timp o pernă suficientă pentru a-i proteja împotriva potențialelor daune. Din nou, raportul exact variază în funcție de tipul de politică implicată.
